每年重新平衡退休投资组合的3个理由

设置和忘记退休投资组合的资产分配很容易。但是你的窝蛋需要定期重新平衡，至少每年一次，以确保它能够在正确的轨道上提供最佳的回报和足够的风险安全。

什么是资产配置?

让我们回顾一下退休投资组合中应该做些哪些资产，以便成长为一个舒适的退休储备金，这将有助于您在晚年获得良好的支持。

强大的退休投资组合需要两个核心要素：

第一个是奖励或上升的潜力：股票价格，股息支付和支付利息的收益，仅举几例。

第二个是安全或风险保护：稳定的投资将逐年回报货币，同时最大限度地减少风险。

资产配置是确保您拥有这两个要素的一种方式：奖励潜力和防范风险。

一般而言，股票市场最有可能获得最大回报。随着时间的推移，美国股市平均每年回报7%。这并不是说它没有经历过多年 - 它肯定有。但熊市(那些下跌20%或以上)已经可靠地跟随了长期牛市，弥补了亏损和更多。

此外，通胀每年平均增长超过3%，因此投资者需要将通胀的影响纳入其投资选择。股票是少数能够在一段时间内可靠地超过通胀的投资类别之一，因此通过投资股票，您的资金增长速度快于商品和服务价格的上涨速度。

但是，当然，投资者还需要对熊市的下行保护，或者对特定股票表现不佳的保证。这就是固定收益投资的亮点。

固定收益投资包括债券 和银行存款证(CD)。这些资产的投资回报低于股票; 您现在可以从银行CD获得2.5%和3%的收益率。但是收益率可以安全地锁定一段时间，因此部分退休基金会变得经济衰退。换句话说，价值的增长可能比股票更为温和，但也可能更稳定和更安全。

虽然没有法律规定如何平衡这两个因素，但是有一个很好的经验法则可以确定如何在退休投资组合中分配两种资产类别的股票和固定收益：从110减去你的年龄并将其余部分存入股票，其余为固定收益投资。随着您的股票增长，您的赢家奔跑以及您的头寸变化，这些预期比例会随着时间而变化。出于这个原因，以及其他人，您需要至少每年重新平衡一次退休基金。

1.股市波动可以改变您资产的余额

第一个原因是股市波动可能会改变您设置的资产配置。如果股票市场在今年有强劲的牛市，那么它可能会导致您的投资组合以其在股票中分配的百分比变得过大的方式发展。

假设你总共拥有价值10,000美元的投资组合，现在你已经40美元了，所以使用110减法规则，你的目标分配是70/30：你有7,000美元的股票和3,000美元的CD。如果股票市场上涨25%，正如道琼斯工业平均指数在2017年所做的那样，你最终将获得8,750美元的股票。您的CD在2017年的收益率可能仅为0.5%，因此您在该部分投资组合中获得了15美元的收入。(此后利率上升。)所以你的整个投资组合现在价值11,765美元。您想要债券的70%目标是8,235美元，因此您需要将8,750美元下调至该水平以保留适当的资产配置。

这只是一年。在长期牛市中，未能定期重新平衡可能意味着您的库存相对于您的年龄而言高度过度投资，如果发生大幅下滑，您可能会面临风险。

而这些市场低迷是定期再平衡的另一个理由。如果你拥有相同的10,000美元投资组合，在70/30的配置下，股票市场每年下跌15%，那么今年你将以5,950美元的股票结束，而不是7,000美元。此时，您的股票可能会被低估，您可能需要再次重新平衡您的资产组合。

2.需要调整固定收益投资以最大化您的回报

固定收益投资需要重新平衡，原因有几个。首先，再投资利息可以随着时间的推移改变投资组合的分配，如果有的话，你需要调整它。

第二，利率变化。如果他们已经上涨，如果可能的话，通过购买更高利率的工具来获利。更高的利率可以为您带来更高的投资回报。(如果您购买了长期CD或债券，可能无法做到;在购买任何固定收益投资之前，请务必检查利率预测方向。将自己锁定在利率上是不利的。如果他们预计很快就会攀登。)如果他们已经下降，你可能想要四处寻找可获得的最高产量。

第三，虽然债券价格不会改变到股票价格的程度，但它们确实会波动。一般来说，它们 与利率成反比。如果利率上升，债券价格将下跌; 当利率下降时，债券价格会上涨。根据债券价格的任何变化，调整您的投资组合以保留您的资产配置。

3.随着年龄的增长，您需要更改资产分配

110经验法则说明您的资产配置应随年龄而变化。这个计划的优点在于，它确保投资组合变得风险较小，同时仍然保留您从股票中受益的能力。这是您每年需要重新平衡投资组合的最终原因。

如果您是40岁并且有熊市，那么您的投资组合需要25年以上才能收回任何损失。但是，如果你年满65岁，那么你的退休窝蛋就会影响你明天的舒适生活。随着年龄的增长，您希望投资组合中的风险降低，因为您从股市低迷中恢复的时间更短，而您更接近于需要依靠这些宝贵的储蓄。

不要忽视倾向于这些讨厌的比例，并确保您的资产分配适合您的年龄，至少每年一次。